Что Такое Арбитраж?

Рынки криптовалютных бирж или традиционных акций по своей природе неэффективны. Причинами неэффективности являются неравномерный доступ к информации среди всех участников рынка, различные инструменты трейдинга и стратегии, стоимость транзакций и многое другое.

Эти переменные могут привести к непостоянству цен на один и тот же актив на различных рыночных платформах - будь он традиционный или цифровой. Трейдеров, которые знают про эту отличающуюся информацию и которые умеют обернуть это в свою пользу для увеличения прибыли, принято называть арбитражными трейдерами.

Арбитражная торговля является стратегией почти одновременной покупки актива, где он представлен дешевле и его продаже на рынке, где цена выше. Данный феномен существует благодаря неэффективности рынка.

Арбитражные трейдеры, также известные как арбитражеры, увеличивают свою прибыль, делают рынки более эффективными и обеспечивают, что цена на один и тот же актив одинакова на всех биржах.

Когда арбитражеры покупают актив по более низкой цене на одной бирже и продают на другой по более высокой, разрыв между биржами сокращается. Это сокращает окно возможностей арбитражного трейдинга, что делает рынок более эффективным.

Арбитражный трейдинг обеспечивает, чтобы активы не отклонялись от своей честной стоимости на слишком продолжительный период времени. Это также стимулирует циркуляцию ликвидности между различными биржами.

Так как арбитражный трейдинг выполняется с тем же количеством купленных и проданных активов на различных биржах, для арбитражера практически нет никакого риска.

Однако риск может заключаться в аспекте скорости, так как сделки нужно осуществить практически одновременно на нескольких биржах. Также присутствует аспект высокой стоимости трейдинга, известный как комиссии, которые арбитражерам нужно платить на различных биржах.

Арбитражный трейдинг может происходить между двумя или более рынками с помощью одного или более активов. Арбитражеры могут приобрести криптовалюту в качестве актива за $30,254 за коин на бирже А. Затем продать его за $30,476 на бирже Б.

Более сложные сделки, включающие в себя обмен трёх различных активов на трёх различных рынках известны как треугольный арбитраж.

Из-за технологического развития и автоматизированного трейдинга, сейчас для быстрого арбитражного трейдинга остаётся мало возможностей. Но несмотря на это, учитывая продолжающееся существование неэффективности рынка, арбитраж остаётся важной частью внутренней экосистемы трейдинга.