Orca Биржа Отзывы и Обзор

В последнее время децентрализованные криптобиржи набирают определённые обороты. Помимо главных преимуществ, что связаны с анонимностью и высокой защитой, крипто энтузиастов привлекает простота и беспроблемный подход к торговле и стейкингу, что могут предложить только DEX. Но некоторые платформы справляются с этими аспектами лучше других. Поэтому прочти Orca биржа отзывы и обзор, чтобы встретить ту, что может помочь познакомиться со сферой DEX!

Данная платформа относительно новая на арене децентрализованных AMM криптобирж - но при этом она успела заработать себе имя. Главным преимуществом Orca считается её уникальная технология концентрированных пулов, которая позволяет провайдерам ликвидности (LP) соревноваться за более дешёвые комиссии. Трейдеры, в свою очередь, могут насладиться дешёвыми и быстрыми транзакциями в сети Solana, интуитивным и полезным пользовательским интерфейсом, а также участием в различных событиях, которые их волнуют, через различные инициативы сообщества платформы.

Но вопрос всё же остаётся: является ли Orca DEX стоящим вариантом для предпочитающих децентрализованную торговлю по сравнению с другими более популярными вариантами, такими как Apex Pro от Bybit? Давай начнём Orca биржа обзор и выясним!

Краткий вердикт: Orca является мощной и гибкой децентрализованной биржей, что уделяет особое внимание пользовательскому опыту. Её основное преимущество заключается во фреймворке CLMM, что позволяет провайдерам ликвидности концентрировать их ликвидность в более узком ценовом диапазоне. К сожалению, данная модель имеет повышенные риски непостоянных потерь. К тому же, Orca V1 страдает от скудного выбора криптовалют.

Что Такое Orca Биржа?

Перед тем как начать анализировать Orca биржа отзывы, давай начнём с самых основ: откуда появилась Orca и что собой представляет? Разработчики явно уделили особое внимание описанию их целей, поэтому будет честно в них разобраться. Что такое биржа Orca?

Платформа была запущена в 2021 году двумя разработчиками из Токио. Сооснователи Грейс "Ori" Кван и Ютаро Мори имели общее видение относительно создания DEX, что совмещает удобный пользовательский опыт с современным функционалом.

Позднее в том же году, команда представила собственный токен Orca, имеющий то же название, в попытке увеличить активность платформы и принятие пользователями. Изначально токен был запущен во время аирдропа и распределялся среди пользователей на основе их вклада в пулы ликвидности платформы. Максимальное предложение токена закреплено на отметке в 100 миллионов единиц, и на момент написания половина уже находится в циркуляции.

Первая версия Orca работала на сети Solana и использовала пулы Consistent Product AMM (CPMM). В 2022 году биржа перешла на более продвинутый механизм ликвидности - Whirlpools.

Изначально разработчики выбрали блокчейн Solana из-за его низких комиссий транзакции и надёжности, но вскоре воспользовались возможностью перейти на Эфириум. В 2024 году была запущена Orca V2 на платформе Eclipse. Это модульный блокчейн, что выступает как решение масштабирования уровня 2 для Эфириума, используя для работы Виртуальный Машины Solana (SVM). Такой ход позволил наладить связь между крупной базой пользователей Эфириума и высокой ликвидностью Orca.

Благодаря этому фреймворку Orca Solana DEX предлагает для своих пользователей невероятно низкие комиссии торговли и эффективные пулы ликвидности, вклад в которые может внести каждый. Биржа имеет несколько выделяющихся функций UI, вроде отображения баланса токенов и отражения различий цены между Orca и другими биржами. Но об этом Orca биржа обзор расскажет немного позднее!

Наконец, платформа выступает в качестве DAO (Децентрализованной Автономной Организации) - она управляет Советом DAO, участники которого избираются держателями токена ORCA. Держатели также могут формулировать и обсуждать предложения - ведь удержание собственных токенов платформы предоставляет им возможность участия в будущем компании.

Orca Биржа Отзывы и Обзор: ПЛЮСЫ

Каждая платформа имеет свои флагманские возможности, что должны выделить её на фоне других - и эта биржа не исключение. Итак, ответив на вопрос "Что такое биржа Orca?", давай двигаться далее и узнаём в чём заключаются её сильные стороны.

Невероятно Быстрые и Дешёвые Транзакции

Как и многие DEX, вроде Apex Pro от Bybit, Orca работает на модели Автоматизированного Маркет Мейкера (AMM). Такой тип обмена использует пулы ликвидности для проведения сделок.^[1] Вместо торговли напрямую друг с другом, пользователи обменивают коины с пулом, тогда как алгоритм автоматически рассчитывает стоимость на основе предложения и спроса в пуле ликвидности.

Благодаря постоянно высокой ликвидности и объёмов торгов, трейдеры на Orca могут наслаждаться более эффективными транзакциями (в плане скорости и стоимости) с низким процентом проскальзывания (менее 1% или даже ниже, в зависимости от настроек).

Есть одна определённая возможность, что заслуживает особенного внимания, когда дело касается упомянутых преимуществ. Одним из ключевых инструментов платформы, который хвалят многие Orca биржа отзывы, заключается в Индикаторе Честной Цены, протоколе, что сканирует каждую транзакцию и сравнивает её стоимость с другими на нескольких сайтах трекеров цены.

Вот как это работает: когда вводишь детали сделки на Orca, протокол проверяет соответствует ли он двум следующим условиям:

• Комиссия торговли составляет в пределах 1% от рыночной ставки, указанной на других криптовалютных трекерах цен.
• Проскальзывание не превышает процент сопротивляемости (стандартный составляет 1%, но пользователи могут задать свой).

Если оба критерия выполнены, то можно увидеть зелёную галку и провести транзакцию. Если нет, появится Предупреждение о Ставке или Проскальзывании, чтобы ты мог принять решение о продолжении или же отказаться от сделки.

Whirlpools: Собственный Бренд CLMM Пулов от Orca

Как Orca биржа обзор уже упоминал, платформа работает как децентрализованная биржа типа AMM. Однако разработчики нашли способ улучшить эту модель, что дало бирже значительное преимущество перед аналогичными платформами.

Первоначально биржа Orca работала по так называемой модели Constant Product Automated Market Maker (CPAMM), как и большинство других DEX. В этой модели ликвидность распределяется равномерно по всему диапазону цен.

Вот как это реализуется на практике: если предоставляешь криптовалюту по своему выбору пулу, ликвидность доступна для торговли по любой возможной цене от $0 до бесконечности. Это означает, что большая часть ликвидности фактически не используется, если текущая цена стабильна в меньшем диапазоне.

Whirlpools - собственный тип модели Orca Concentrated Liquidity Market Maker (CLMM) является смарт контрактом, которой был разработан полностью с нуля - изменив правила игры. Эта структура решает вышеупомянутую проблему, позволяя поставщикам ликвидности концентрировать свою ликвидность в определённых ценовых диапазонах.

К примеру, можно выбрать предложение ликвидности только в определённом диапазоне, где сделки будут происходить наиболее часто, тем самым повышая эффективность пула.

Последнее особенно полезно для трейдеров - но в чём польза для провайдеров ликвидности? Ответ простой - тогда как в модели CPAMM, LP зарабатывают фиксированную комиссию стейкинга от крипты, что пополняют в пул, модель Whirlpools повышает ставки, позволяя провайдерам конкурировать за комиссии торговли и эмиссию токенов. По сути, чем меньше установленный ими ценовой диапазон, тем большую прибыль они могут получить.

Рассмотрим гипотетический сценарий, чтобы было проще разобраться: предположим, ты спрогнозировал цену SOL в диапазоне между $91 и $120 в течение следующего месяца и выбрал предоставление ликвидности в этом диапазоне Whirlpool SOL/USDC. Если твоё предположение верно, то можешь заработать в 14.97 больше в комиссиях и наградах, чем ранее!

И преимущества на этом не заканчиваются. Разработчики очень громко заявляли о желании "демократизации" предоставления ликвидности в DEX. Одним из главных преимуществ в привлечении LP является скрытая стоимость.

Orca DEX представляет позицию стейкера с помощью токена NFT. Раньше всё работало так, каждый раз, когда создавал позицию NFT для представления своей доли, приходилось создавать дополнительные счета Solana, что приводило к невозвращаемым расходам на аренду и дополнительным комиссиям за метаданные. Эти расходы нельзя было возместить, что делало предоставление ликвидности довольно дорогим - особенно для пользователей, работающих с несколькими позициями.

Благодаря механизмам Whirlpools, общая стоимость открытия позиции теперь на 59% ниже, чем ранее - только 0.0088 SOL! Это весьма небольшая инвестиция, что даже самые экономные читатели, кого интересуют Orca биржа отзывы, посчитают её оправданной.

Наконец, платформа позволяет создавать собственные пулы ликвидности для любой пары токенов. Можно выбрать между постоянным и концентрированным пулом ликвидности - первый более доступный для новичков, кто хочет простой способ попробовать предоставление ликвидности, тогда как второй отлично подходит для опытных крипто энтузиастов, что хотят максимизировать их прибыль.

В сравнении с традиционными CPMM, где пользователи ограничены одной позицией с полным диапазоном, LP в Orca могут поддерживать несколько полных позиций одновременно.

Удобный Опыт DEX

Децентрализованные биржи AMM попадают в своего рода серую зону, когда дело доходит до удобства использования: с одной стороны, они продвигаются как более гибкая и мощная альтернатива CEX, в то время как с другой стороны, они могут быть немного сложными для понимания, если не совсем понимаешь как работает криптовалюта и DeFi.

Основатели, сами Кван и Мори, осознавали такое положение вещей и хотели превратить Orca в биржу, которая с самого начала будет разработана максимально оптимизированной и интуитивно понятной. Лишь одной причудливой эстетики может быть достаточно чтобы мотивировать того, кто наткнулся на биржу. Но красивый пользовательский интерфейс является лишь верхушкой айсберга.

В большинстве AMM на основе Эфириума нет возможности проверить баланс токенов без необходимости открывать расширение для браузера. Криптобиржа Orca исправляет этот недостаток, внедряя панель баланса токенов. Эта функция позволяет видеть баланс для всех токенов, доступных на платформе, прямо в его интерфейсе. Панель обновляется в реальном времени, когда совершаешь сделку или предоставляешь ликвидность.

Как и многие другие биржи, включая Binance и Kraken, Orca DEX позволяет пользователям искать токены и торговые пары с помощью тикеров. Можно просто вписать что-то вроде "1 SOL в USDT" и нажать [Enter]. После этого появится окно транзакции с автоматическим обновлением цены выбранной пары.

Некоторые из возможностей UX платформы нацелены на продвинутых пользователей. Если точнее, биржа Orca предлагает продвинутые настройки уведомлений. С этой возможностью, можно настроить параметры вроде сопротивления проскальзыванию, проводника блока, конечной точки RPC и приоритетных комиссий.

Не менее важной для опыта торговли Orca будет совместимость. Именно здесь платформа показывает себя в лучшем свете. Orca поддерживает 15 кошельков, включая SafePal. С помощью WalletConnect или MetaMask можно подключить к платформе даже аппаратные кошельки, такие как Ledger Flex или Trezor Safe 5.

Помимо этого, разработчики написали отличную документацию: официальная страница с информацией о всех возможностях и чём-либо, что когда-либо хотел узнать про криптобиржу Orca. Будь ты трейдером, провайдером ликвидности или разработчиком, данное руководство ответит на все вопросы. Даже есть видео руководства, к которым можно получить доступ прямо из интерфейса.

Хотя традиционной поддержки клиентов на Orca нет, платформа исправляет это с помощью активных каналов общения в социальных сетях. Биржа имеет собственный сервер в Discord с 17,000 участников, а также постоянно обновляемый блог Medium и подкасты.

Взаимодействие с Сообществом

Помимо собственных кругов, крипта иногда может иметь плохую репутацию в плане влияния на окружающую среду. Хотя правда имеет больше нюансов, чем знают многие люди,^[2] пользователи, которых волнует данная проблема, будут рады узнать, что команда Orca приняла меры, чтобы внести позитивный вклад.

Сразу же после запуска токена $ORCA, Совет DAO провёл первое "голосование управления" для решения о том, какой некоммерческой организации компания должна сделать пожертвование (в соответствии с названием платформы, все варианты были связаны с океаном). Победителем оказалась Ocean Conservancy, и первое пожертвование составило $550,000.

С тех пор биржа Orca выделяет 0.01% от комиссий торговли для этой благотворительной организации.

Успех этой миссии разжёг интерес к продолжению подобной деятельности. Команда начала искать больше способов интегрировать похожие инициативы в пользовательский опыт. И так был рождён проект Orcanauts.

"Orcanauts" является коллекцией NFT - что-то вроде цифрового питомца, которого можно показать в своём профиле. Художник Кори Хуанг создал 10,000 уникальных аватаров в виде косаток, каждый со своим уникальным аксессуаром, вроде заколок или бантов.

Их можно заминтить по цене в 0.6 SOL и 25% автоматически будет выделено для художника. Остальные 75% будут направлены на совместные проекты Orca с Aflatoun для развития DeFi образования для детей по всему миру. Амбициозное предложение охватит 4 региона и более 25,000 учеников. В итоге, будучи фанатом NFT и наличием желания творить добрые дела, данный проект может быть отличным вариантом!

Ты знал?

Сравни Криптобиржи Друг с Другом

Все Криптобиржи могут показаться похожими, но они имеют огромные отличия!

Конечно! Показать Результаты Сравнения

Orca Биржа Отзывы и Обзор: МИНУСЫ

Все упомянутые возможности определённо делают DEX привлекательной - но достаточно ли их, чтобы перевесить недостатки? Далее, проанализируем Orca биржа отзывы, чтобы обсудить минусы платформы.

Больше Риска Для Провайдеров Ликвидности

Хотя модель Whirlpool Orca, несомненно впечатляет, она имет свои недостатки - а именно, риск непостоянных потерь.

Пулы CLMM, по сути, более подвержены непостоянным (или дивергентным) потерям. Преимущества концентрированной ликвидности являются обоюдоострым клинком: если провайдер ликвидности хорошо угадывает движение цены, то выигрывает. Но если догадка неверна из-за движение цены активы вне диапазона прогнозируемой цены, то провайдер упускает прибыль от комиссии торговли.

Такой тип потерь называется "непостоянным" именно потому, что он может исчезнуть, если цены вернутся к исходному диапазону, на который LP сделал ставку. Провайдер также может продолжать настройку своей позиции и корректировать свой ценовой диапазон в соответствии с текущей торговой ценой. Однако, очевидно, что это требует больших усилий, чем стейкинг коинов в пуле ликвидности CP, где можно просто забыть о них на некоторое время.

Высокая волатильность на рынке криптовалют усугубляет эту проблему. Независимо от того, насколько целеустремлённым и знающим является LP, колебания цен могут быть настолько быстрыми, что времени на реакцию просто не хватит. Чтобы исправить эту проблему, на некоторых DEX есть торговые боты, которые позволяют пользователям автоматизировать свой стекинг, чтобы им не приходилось постоянно корректировать цены вручную. К сожалению, Orca DEX не входит в их число.

Иными словами, быть провайдером ликвидности на CLMM, таком как Whirlpool, требует определённых навыков и практики, если планируешь получать прибыль. Хотя низкие комиссии за открытие позиции Orca могут побудить новичков попробовать, я бы посоветовал всем новичкам как можно больше узнать о тонкостях стейкинга CLMM, чтобы избежать потерь.

Ограниченный Выбор Криптовалют в V1

Богатый выбор доступных цифровых активов для торговли или стейкинга считается одним из основных качеств, которых ищут пользователи. Вот почему Orca биржа обзор был бы неполным, если бы я не рассказал о выборе криптовалют на платформе. При этом, как показывают цифры, платформа не совсем с этим справляется.

Из-за ограничений сети Solana выбор коинов и токенов на Orca V1 ограничен токенами SPL на основе Solana. Помимо $ORCA (внутреннего токена управления платформы), для торговли можно использовать только 31 криптовалюту, в их числе:

• USDT
• SOL
• SRM
• RAY

Хорошие новости в том, что это более не относится к V2, что работает на базе Эфириума. Это открыло для Orca более обширное число токенов ERC-20, достигающее 447 коинов и 1148 торговых пар. Новинками стали:

• DOT
• SUSHI
• DAI
• JUP

С таким выбором, у тебя определённо не должно быть проблем с поиском необходимых коинов или токенов!

Комиссии Orca

Вот мы и подошли к тому, что многие Orca биржа отзывы выделяют с самого начала: комиссиям торговли Orca (и всем связанным с комиссией). Сколько стоит использование платформы?

Если хочешь узнать - приготовься! Будучи децентрализованной биржей AMM, структура комиссий торговли Orca немного более сложная, чем у большинства централизованных бирж, таких как Binance, Bybit или Kraken.

Делом в том, что Orca DEX имеет несколько пулов ликвидности - и каждый из них имеет собственную структуру в зависимости от уровня. Вот как выглядит данная система:

Таблица: уровни комиссий пула ликвидности Orca.

Создатели ликвидности пула могут установить любой уровень комиссии, в зависимости от демографии LP, что планируют привлекать. К примеру, пулы предлагающие низкую комиссию могут привлечь не склонных к риску провайдеров и увеличить объём торгов. В то же время, пулы с более высокими комиссиями будут более привлекательны для трейдеров, готовых рискнуть больше ради более высокой потенциальной доходности.

Распределение комиссии между различными уровнями также разнится. Вот как это выглядит для пулов ликвидности с уровнем комиссии в 0.16% или выше:

• 87% от комиссий торговли уходят мейкеру (Провайдеру Ликвидности);
• 12% уходят сокровищнице DAO;
• 1% уходят Климатическому Фонду.

В контрасте, что касается пулов с уровнем комиссии в 0.16% или ниже, все дополнительные комиссии выплачиваются провайдеру ликвидности.

Комиссии торговли составляют лишь часть расходов. Всё потому, что при обмене на Orca DEX, нужно оплачивать комиссию сети. Сумма зависит от самой сделки. Следует упомянуть, что Orca взимает высокую комиссию сети, когда торгуешь в первый раз, так как необходимо больше SOL для перевода коина или токена на кошелек. Комиссия сети обычно разнится между 0.0001 и 0.001 SOL.

Что касается провайдеров ликвидности, всё гораздо проще - нужно заплатить фиксированную комиссию 0.3%. Вот как выглядит распределение:

• 0.25% уходят LP;
• 0.04% уходят Казначейству;
• 0.01% уходят Фонду.

Некоторые Orca биржа отзывы также указывают на стоимость создания собственного пула ликвидности. Хотя сама платформа ничего не взимает, LP всё равно нужно будет платить сети Solana за аренду и комиссии Metaplex для создания NFT.

Как Использовать Биржу Orca?

Теория хороша и интересна, но бесполезна без практики. Если дочитал до этого момента - настало время завершить Orca биржа обзор и попробовать саму платформу.

Приступим! Следуй руководству, что поможет сделать первые шаги на бирже Orca.

Как Начать Использовать Orca?

В отличие от централизованных бирж, таких как Kraken или Bybit, биржа Orca не имеет процесса регистрации. Вместо этого, нужно лишь подключить кошелек.

Вот как всё проходит:

Шаг 1: Переходим в правый верхний угол главной страницы и нажимаем [Подключить Кошелек].

Шаг 2: Выбираем используемый кошелек из списка.

Шаг 3: Нажимаем [Продолжить].

Вот и всё! Теперь ты готов использовать Orca для торговли, предоставления ликвидности или создания собственного пула ликвидности.

Как Торговать на Orca?

Обмен токенов на Orca DEX невероятно простой. Вот как выглядит весь процесс:

Шаг 1: В окне торговли (что является стандартным окном при открытии Orca, поэтому никуда не нужно переходить), выбираем криптовалюты для обмена.

Шаг 2: Вводим сумму для обмена. Альтернативно, можно выбрать [Половину] или [Максимум] для использования соответствующей части твоего баланса токенов.

Шаг 3: Отобразится всплывающее окно, что покажет квоту для сделки. Если нажать на стрелку, то в выпадающем меню можно увидеть детали сделки.

Шаг 4: Если хочешь настроить проскальзывание вручную, можно нажать на иконку шестерёнки в правом верхнем углу.

Шаг 5: Нажимаем [Обмен].

На этом всё!

Плюсы

• Низкие комиссии трейдинга
• Исключительный функционал
• Мобильное приложение для трейдинга

Основные Функции

• Очень конкурентные комиссии
• Интуитивное мобильное приложение
• Кредитное плечо до 100x

UP TO $30,000 BONUS

Плюсы

• Спотовый и фьючерсный трейдинг
• Портал фьючерсного демо трейдинга
• Инструменты копи-трейдинга

Основные Функции

• Биржа MEXC одна из наиболее популярных для русскоязычных пользователей на данный момент. Причиной являются привлекательные комиссии, богатый функционал и, конечно же, глобальная доступность платформы.

GET $20,000

Плюсы

• Огромное разнообразие для трейдинга
• Функционал копи-трейдинга
• Соответствие регуляциям

Основные Функции

• Удобная
• Богатый функционал
• Огромное число токенов и коинов

CLAIM 8,100 USDT

Заключение

Давай завершим Orca биржа обзор с кратким итогом. Запущенная примерно в то же время, что и Apex Pro Bybit, криптобиржа Orca является новичком в сфере DEX. Однако разработчики определённо заставили её выделяться в плане решениях выбранных проблем. Одним из примеров будет сосредоточение пользователей на их видении DEX и использование платформы и её пользовательской базы в качестве стартовой площадки для благотворительности.

Биржа Orca гордится своим фреймворком CLMM под названием Whirlpools, что позволяет пользователям предоставлять ликвидность только для определённого диапазона цен и потенциально зарабатывать более высокие комиссии. Платформа имеет интуитивный интерфейс и общественные инициативы, включая проект по DeFi образованию и защиту океана.

Модель Whirlpools не без недостатков: LP, что желают попробовать эту продвинутую форму пула ликвидности должны быть готовы к более высоким рискам дивергентных потерь. Более того, выбор валют на Orca V1 ограничен токенами SLP, что делает его не таким подходящим для потребностей трейдера. Эти недостатки могут легко отпугнуть некоторых пользователей от биржи.

Опубликованный на этом сайте контент не нацелен предоставлять какие-либо финансовые, инвестиционные или трейдинговые советы или рекомендации. BitDegree.org не поощряет и не предлагает купить, продать или держать какую-либо криптовалюту. Перед тем как принимать инвестиционные решения, рекомендуется проконсультироваться с финансовым консультантом.

Научные Источники

1. J. Xu., K. Paruch., S. Cousaert., et al.: 'SoK: Decentralized Exchanges (DEX) with Automated Market Maker (AMM) Protocols';

2. M. H. Miraz., P. S. Excell., Rafiq, and K. Sobayel.: 'Evaluation of Green Alternatives for Blockchain Proof-of-Work (PoW) Approach'.